Se você está buscando apoio para gerir seus investimentos, provavelmente já se deparou com dois termos que parecem semelhantes — assessoria e consultoria de investimentos. Embora ambos atuem no suporte à decisão financeira, há diferenças importantes na forma como se relacionam com o cliente, no modelo de remuneração e no nível de independência.
Entender essas diferenças é fundamental para escolher um modelo que esteja verdadeiramente alinhado aos seus objetivos.
O que é uma assessoria de investimentos?
A assessoria de investimentos, comum em corretoras e plataformas digitais, atua como intermediária entre o investidor e o mercado financeiro. Os assessores são geralmente agentes autônomos vinculados a uma instituição financeira, como bancos ou corretoras, e ajudam o cliente a acessar produtos disponíveis naquela plataforma.
Embora o serviço possa oferecer proximidade e praticidade, o modelo de remuneração está baseado em comissões sobre os produtos distribuídos, como fundos, COEs ou previdência. Isso significa que o assessor é remunerado pela própria instituição com base no que o cliente investe — o que pode gerar conflitos de interesse.
O que é uma Consultoria de investimentos?
A consultoria, por outro lado, é contratada diretamente pelo cliente. O consultor atua com total independência, pois não recebe comissões de produtos ou instituições financeiras. Seu foco está em analisar, estruturar e acompanhar a carteira do cliente com isenção, seja no Brasil ou no exterior, em diferentes plataformas ou instituições.
Na prática, isso significa que o consultor:
- Não tem metas de vendas nem vínculos com produtos
- Avalia diferentes alternativas do mercado, com liberdade para recusar o que não fizer sentido
- É remunerado de forma transparente, por um fee acordado com o cliente
- E, quando há algum tipo de comissão da plataforma (como cashback ou rebate), esse valor é integralmente devolvido ao cliente
Comparativo direto
| Assessoria | Consultoria | |
|---|---|---|
| Quem remunera | A corretora ou banco | O próprio cliente |
| Vínculo com produtos | Sim — via comissões | Não — análise independente |
| Plataforma de atuação | Restrita à instituição vinculada | Livre para atuar em qualquer instituição |
| Foco do trabalho | Distribuição de produtos | Estratégia e alocação patrimonial |
| Transparência de custos | Limitada (comissões embutidas) | Alta (fee direto, sem conflito) |
E o que é melhor?
Não existe uma resposta única — mas sim modelos diferentes para perfis e expectativas diferentes.
Se você busca orientações personalizadas, independência nas decisões e clareza sobre os custos do serviço, a consultoria tende a oferecer um nível de alinhamento e sofisticação mais compatível com a gestão de patrimônios maiores ou mais complexos.
Em muitos casos, esse modelo também evolui para o que se conhece como family office, quando passa a envolver múltiplas gerações da família, estrutura internacional, planejamento sucessório e apoio em decisões estratégicas mais amplas.
A abordagem da Integrity
Na Integrity, atuamos como consultores de investimentos independentes no modelo de family office — sem vínculo com nenhuma instituição financeira, sem metas de distribuição e sem comissões embutidas. Trabalhamos exclusivamente para nossos clientes, com foco total em proteger, alocar e acompanhar o patrimônio com clareza e autonomia.
Se você deseja entender como esse modelo pode se aplicar à sua realidade, fale com um de nossos consultores.
